چکیده

In this paper, we study American option problem un- der dierent methods and conditions. First, we consider Amer- ican put option pricing under regime switching model (based on fron-xing transformation and the calculation of optimal stopping boundary) and by calculating the optimal stopping boundary, we obtain a stable solution. In fact, this solution is the best price in the shortest possible time and has the better consistency, in com- pare with other methods. Then, by inserting rational parameter under regime switching model and employing a wieghted nite dif- ference method, the problem would be discretized and we check the stability and positivity condition of American option problem, again. By having rational parameters and Thomas algorithm, we simplify the calculations and show that numerical analysis is eec- tive in the stability and consistency of the solution.

کليدواژه ها

Regime switching model, Front-xing transformation, Black-Scholes model, American put option, Finite dierence, Optimal stoping boundary, Option pricing.

کد مقاله / لینک ثابت به این مقاله

برای لینک دهی به این مقاله، می توانید از لینک زیر استفاده نمایید. این لینک همیشه ثابت است :

نحوه استناد به مقاله

در صورتی که می خواهید در اثر پژوهشی خود به این مقاله ارجاع دهید، به سادگی می توانید از عبارت زیر در بخش منابع و مراجع استفاده نمایید:
مهناز سلیمانی , 1398 , روش های استفاده از مدل رژیم سویچینگ روی اختیارات فروش آمریکایی , ششمين سمينار آناليز تابعي و كاربردهاي آن